Nasdaq-100 Index Tracking Stock - QQQ

Símbolo:
QQQ

Descripción:
Nasdaq-100 Index Tracking Stock (QQQ) representan los intereses de propiedad sin repartir del portafolio de acciones contenidas por el Fideicomiso de Nasdaq-100. El Fideicomiso custodia todas las acciones ordinarias del Nasdaq-100 Index® y tiene como objeto el proveer los resultados de la inversión que, antes de gastos, generalmente corresponden al precio y a los desempeños de los rendimientos del índice.

Administración:
El Fideicomiso del Nasdaq-100 es patrocinado por el Nasdaq Investment Product Services, Inc., una subsidiaria propiedad del Nasdaq Stock Market, Inc. El Fideicomisario es el Bank of New York, y el distribuidor es ALPS Mutual Funds Services, Inc.

Unidad Negociada:
Un lote completo equivale a 100 acciones. Los lotes excepcionales (es decir, menos de 100 acciones) se negocian también.

Cotización del Precio:
Los precios son cotizados en dólares y en centavos con incrementos mínimos de $0.01 (un centavo).

Liquidación de la negociación:
Tres días laborales. Todas las acciones de Nasdaq-100 Index Tracking Stock son registradas solamente en forma de apunte contable en el Depository Trust Company (DTC).

Dividendos y Reparticiones:
Si los dividendos recolectados por el Fideicomiso del Nasdaq-100 exceden a los gastos del Fideicomiso durante un trimestre, la participación en el Nasdaq-100 se pagará a prorrata en efectivo equivalente a los dividendos acumulados menos los gastos. La repartición (en caso de existir) se pagará trimestralmente en el último día laboral de los meses de abril, julio, octubre y noviembre.

Valor de Activo Neto:
NAV (Net Asset Value) representa el valor agregado del cierre (generalmente 3 p.m. hora de Chicago) del mercado del portafolio del subyacente del Nasdaq-100 en el Fideicomiso del Nasdaq-100, mas el portafolio en efectivo y cualquier dividendo acumulado y menos los gastos acumulados del Fideicomiso sobre una base prorrateada.

Margen inicial del cliente y posiciones descubiertas:
Se aplica los requisitos de la regla T- margen para los valores negociados en bolsa. Las posiciones largas requieren del 50% de margen; las posiciones descubiertas requieren de 150% de margen. Las acciones QQQ pudiesen ser vendidas a un precio menor que la anterior en cualquier momento durante las horas de negociación.

Constitución y Redenciones:
Las partes del Nasdaq-100 Index Tracking Stock pueden ser creadas en NAV en una "unidad de cuenta", por bloque (de 50,000 acciones) por el depósito de un portafolio especifico de acciones muy aproximado a la composición del índice pertinente y a una cantidad especifica en efectivo. Inversamente, una unidad de cuenta (de 50,000 acciones) puede ser redimida en NAV para un portafolio especifico de acciones y una cantidad especifica en efectivo. Las acciones que componen una "unidad de cuenta" son determinadas por un fideicomisario antes de la apertura de las negociaciones de cada día laboral. La cantidad en efectivo requerida se determina en el mismo día después del cierre de negociaciones.

Horas de Negociación:
8:30 a.m. - 3:15 p.m. Hora de Chicago.

CUSIP:
631 100 104